ราคาปิดรายเดือนทำจุดสูงสุดในกราฟที่ $394.77 เดือน ก.พ.69 (กรอบ 52 สัปดาห์ $293.43–$432.91) ก่อนย่อเป็น $333.62 ใน มี.ค.69 แล้วฟื้นเป็น $362.75 ใน มิ.ย.69 จากนั้นอ่อนตัวต่อเนื่องเหลือ $346.58 ใน ส.ค.69 และล่าสุด $326.37 ซึ่งเป็นจุดต่ำสุดของกราฟ 12 เดือนนี้ (ต่ำกว่าจุดสูงสุดในกราฟราว 20%) — ราคาปรับลงขณะที่ EPS TTM ทรงตัวใกล้ระดับเดิม จึงเป็นการ de-rate ของตัวคูณเป็นหลัก
สองขามาจากคนละตระกูล: P/E ยึดมัธยฐานตัวคูณย้อนหลัง (ต่ำกว่าเพราะ 16.8x ต่ำกว่า P/E ปัจจุบัน) ส่วน Justified P/BV ยึดสมมติฐาน (r,g) กับ ROE สูงจาก buyback จึงให้ค่าสูงกว่า — เป้าเฉลี่ยนักวิเคราะห์ไม่ใช่ขาของ FV (ใช้เป็นบริบทเท่านั้น) · FV เฉลี่ย $345.08 สูงกว่าราคาตลาดเล็กน้อย จึงมี margin of safety บางเท่านั้น และผลไวต่อขา Justified P/BV
ราคาปัจจุบัน $326.37 อยู่ต่ำกว่า Fair Value ที่ประเมินไว้ ($345.08) เล็กน้อย (+5%) และต่ำกว่าเป้าเฉลี่ยนักวิเคราะห์ $410.38 (Buy, 8 ราย) ค่อนข้างมาก — เป้านี้เป็นเพียงบริบทเปรียบเทียบ ไม่ได้อยู่ใน FV
ประมาณการ EPS ปีที่ 3 = EPS ฐาน (diluted TTM) × (1+g)³ แล้วคูณ P/E ออกตามสถานการณ์ (Base 17x ใกล้มัธยฐานย้อนหลัง 16.8x) · ผลตอบแทนรวมปันผลสมมติจ่ายในช่วง $5.00–5.50/หุ้น/ปี · Base +8%/ปี ระมัดระวังกว่า consensus FY2026e EPS $21.17 ของ StockAnalysis (ไม่ได้ใช้ใน FV)
Carlisle Companies เป็นผู้นำวัสดุมุงหลังคาเชิงพาณิชย์ (CCM) มาร์จิ้นและกระแสเงินสดแข็งแกร่ง มีดีมานด์ re-roofing ที่ช่วยลดความผันผวนจากวัฏจักรก่อสร้างใหม่ ราคาปัจจุบัน $326.37 ต่ำกว่ามูลค่าเหมาะสมที่ประเมินไว้ $345.08 เล็กน้อย (MOS +5%) แต่ FV พึ่งขา Justified P/BV ที่ไวต่อสมมติฐาน นักลงทุนระยะยาวที่ชอบธุรกิจนี้ควรรอจังหวะราคาย่อตัวลงมาใกล้โซน MOS 20% ($276.06) ก่อนทยอยสะสม